ملخص الإدارة المالية للصف الثاني الثانوي مسارات الفصل الدراسي الأول 1448

ملخص الفصل األول، دإ ارة مالية، ( مقدمة في، أساس) يات المالية

مالحظة / هذا الملخ ص ال

يغني عن الكتاب فقط لترتيب وت رسيخ المفاهيم المالية

دو لمؤ ا ر: سسات المالية

تعمل البنوك التجارية على تيسير تحويل األموال من المقرضين إلى المقترض ين مثل بنك الراجحي ,

البنك األهلي .... الخ

تيسر األسواق المالية مثل (سوق تداول السعودي ة) تبادل األس

هم واألوراق المالية بين البائعين والمشترين

( يتوزع المشاركون في أسواق ال

منتجات والخدمات المالية بين مؤسسات الشركات الك برى,

, الحكومة , التاجر المستقل المدخر

) الفردي، تدرس المالية مصا

در األموال وكيفية إدارتها ويتم اتخاذ القرار المالي في الحاضر لك

ن الع

وائد ( األ ) رباح ت

تحقق في ال مستقبل

: اقسام المالية، المؤسسات المالية، االست، ثمارات، تمويل األعمال التجار، ية

دورها :

إنش اء األصول المالية

إنشاء أسواق لتداول األوراق

المالية م ( ثل تداول ) السوق

المالية السع ودية

تن ظيم األسواق المالية

عملية توظيف األموال أو الموا رد في

م شروع من أجل الحصول على ربح

أكبر، *يطلق على، مجموعة، المم لوكة، للمست ثمر اسم، المحفظ ة، االستثماري، *المحفظة المتنوعة، تحتوي على

مجموعة من األصول المتنوعة

المحفظة المتنوعة تقلل من مخاطر

ا ختيار استثمار واحد فقط

ماهو دور المدير ا : لمالي

مسؤ، ول، عن اإلشراف على، ميزانيات المنظمة والتدفقات، الن قدية الداخلة، والخار جة

يضمن وجود األموال الالزمة

للعمل اليومي

في الشركات الكبيرة تدار

اإلدارة المالية بواسطة، موظفين

يقدمون تقارير هم إلى

المدير المالي، : المفاهيم المالية، أ-

: مصادر التمويل تعنى المالية بإدارة األصول وغالباً مايتم تلخيص المصادر واألصول التي تمتلكها الشركة في بيان م الي

يسمى الميزانية العمو، م ية

الميزانية العم ومية األصول االلتزامات

) ( الخصوم حقوق المساهمين

ب يان مالي يتم اعداده في

لحظ ة، زمنية، معينة عادة

نهاية السنة يظهر ما

تمتلك، المنشأة او المنظمة

وماتدين به وصافي ثروتها

ممت لكات الشركة ويمكن

تحويلها إلى نقد

ماتدين به الشركة باستخدام

النقود

( الديون التي على الشركة

سدادها مثل رو اتب

الموظفين، القروض، وغيرها )

استثمار المالكي ن ف

الشركة , القيمة الدفترية

للشركة أو صافي قيمتها

) ( طبيعة المالكين تختلف عن طبيعة الدائنين

كل من مالكي الشركة والدائنين هم من المستثمرين ولكن المالكين يتح

ملون المخاطر ويحصلون على العوائد

والدائنين ال

يتحملون المخاطر ويح صلون على العوائد حيث ان لديهم الحق القانوني في رفع دعوى

الستر، داد استثماراته، ب-

لعا ا : ئد والمخاطرة

العا ئد، المخاطرة

هو المبالغ المتحصل عليها من االستثم

ار أ و مجموع الدخل

والمكاسب، الرأسمالية ا الن، تجة عن االستثمار، اال، ستثما

ر يكون في الح اضر والع

ائد يكون في المست قبل

: مثال

شراء احد المستثمرين أسهم ( الشراء في الوقت الحا ض ر )

األرباح المتوقع الحصول عل

يها عند ارتفاع األسهم تك ون في

المستقبل، هي، إمكانية، , الخسارة

و وج د شك في عدم تحقق العائد

( الرب، ح ) المتوقع

• إ حدى طرق إدارة المخاطرة أو التقليل من المخاطر

هي انشاء محفظة استثماري

ة متنوعة

تحتوي على مجموعة من

تقلل من مخاطر ا ختيار استثمار واحد فقط

العالقة بين العائد والمخاطرة عالق

ة طردية

كلما زاد العائد المتوقع زادت المخاطرة المحت ملة المرتبطة به

ج-، الرفع المالي

( استخدام األموال المقت

رضة مقابل الموافقة على دفع عائد ثابت , التمويل باستخدام الدين )

• إذا حصل المقترض عل

ى عائد اقل من ت

كلفة االقتراض التي يدفعه

ا على ا لقرض فعليه تعويض الفرق وسداده

اما إذا حصل على عائد أعلى من ت كلفة االقتراض فسيكون الفرق مستحقا

له و يسدد في كل الحالتين تكلفة القرض والفائدة

المتفق عليها ) على القرض

د- تقويم األصول ( عملية تحديد ال

قيم ة الحالية لألصل )

القيمة الزمنية ليست ثابتة بل تتغير مع مرور الوقت

قيمة اللاير السعودي في الم

ستقبل ال ت

عادل قيمت ه في الوقت الحالي

يهدف المدير المالي، إلى تع، ظ يم، قيم، ة الشرك ة، : تقييم الشركات، (كيف ن، دد ح، القيمة، السوقية لل) شركة

الشركة التي لديها أسهم

ل مم، وكة للناس

تحدد قيمتها من خالل الق يمة السوقية للسهم مضروبة ف ي عدد األسهم

الشركة التي ليس لديها

أسهم ممل، وكة للنا، س تتحدد قي

متها عند ما يتم بيعها أو تصفيتها او انهاء نشاطها

ماهي العوامل

المؤثرة ف: ي قيمة الشركة

قيمة األصول، قرارات اإلدارة ا، لمالية، الوقت

( ترتبط قيمة الشركة

ارتباطا مباشرا بقيمة أصولها والقرارات التي تتخذها اإلدارة ا لمالية مع مرور الوقت , تعمل اإلدارة المالية الجيدة

على االستفادة من األصول المتاحة

حالياً لزيادة قيمة أصول الشركة في الم) ستقبل

المالية وتخصصات، إد ارة األعمال، األخرى

( :تندمج المالية مع مبادئ

االقتصاد والمحاسبة ويعمل تزامناً مع تخصصات إدارة

األ، عمال األ

خرى بما ذلك التسوي ) ق والموارد البشرية

: الفصل الثاني

دور األسواق املالية و الوسطاء املاليني

املكونات األساسية الرئيسية للنظام املالي هي : األسواق املالية–

الوسطاء املاليون–

اجلهات املنظمة للقطاع املالي

1) األسواق املالية

املال كل ماهو مقبول عامة ك وسيلة للدفع

ورقة نقدية شكل من األموال الورقية اليت يعد مب

وجها البنك املركزي يف احلكومة املصدرة

تؤدي األسواق املالية وظيفتني ؟ حتويل األموال من املدخرين اىل الشركات و احلكوم ات و األفراد–

تسهل حتويل السندات املالية

املوجودة من البائع اىل املشرتي

السيولة سهلة حتويل األصل اىل أموال نقدية من تكبد خسائر املعروض النقدي امجالي النقد املتداول

ماهو التعريف األوسع و املفضل عند علما

ء االقتصاد واحملللني املالني ؟ املعروض النقد( يM-2

لسهولة حتويل األموال بني خمتلف

عناصره

ماهي العالقة بني مدة القرض و أداة الدين و

عدل العائد ؟ كلما كانت مدة القرض أطول كانت أداة الدي

ن خطورة كلما، معدل العائد، عالي، العائد

كلفة االئتمان أي هو السعر الذي يسدد مقابل استخدام أموال تعود لشخص اخر) ( يعرب عن كلفة االئتمان عادة بنسبة مئوية+

: أنواع القروض، قرض برهن عقاري–، ائتمان جتاري– سندات، الدين قصري األجل، سنة أو أقل

الدين طويل األجل تتجاو ز مدة سنة واحدة

املنحنى

الزمين ملعدالت العائد العالقة بني معدالت الفائد

ة و املدة الزمنية حتى تاريخ اال ستحقاق بناء على درجة اخلطورة

منحنى العائد رسم بياني يبينب العالقة بني معدالت العائد ومدة االستحقاق

: األنواع، جيابي –، سليب–، مسطح

: توجد طريقتان أساسيتان لتحويل األموال من املدخرين اىل املستخدمني

االستثمار املباشر / بيع األوراق املالية اىل املستثمرين يف السوق املالية) ( السوق األولي

جتارة األوراق املالية / تأسيس أسواق لألوراق

املالية

) ( السوق الثانوي

سوق، املال

سوق أدوات الدين متدنية اخلطورة ذات الفئات النقدية الكبرية اليت

تستحق خالل سنة، سوق رأس املال، سوق األوراق املالية، طويلة األجل، يف حالة الصكوك، 2) الوسطاء املاليون، التحو، يل غري املباشر

من طرق حتويل, هذه ألموال ويتم عرب وسيط مالي

التحويل املباشر عندما يؤسس الفرد عمال جتاريا ويستثم ر مدخراته يف

التشغيل، املؤسسات املكتتبة

جمموعة شركات مسسرة تنضم بعضها اىل بعض الجراء اكتتاب وتسويق عملية بيع أوراق مالية معينة

اتفاقية بذل أفضل اجلهود حبيث ال تتعهد البنوك االستثمارية بهذا اال كتتاب وال تضمن مجع مبلغ حمدد من املال , بل توافق على بذل أفضل

جهودها لبيع األوراق املالية ( تتحمل شركة

اإلصدار

) نفسها خماطر البيع

أهمية البنوك التجارية ؟

تعد املصدر األول للمال بالنسبة اىل العمالء

متيل البنوك اىل املوافق ة على القروض اليت جيب أن تسدد بسرعة ؟ حاجة البنوك اىل تنسيق حمفظتها+ لسرعة دوران الودائع البنكية

االسثمارية

هل تقرتض البنوك ؟

نعم , من بعضها البعض و من البنك املركزي السعودي

ع ندما ندرك أن الودائع البنكية هي فعليا قروضا متنحها األسر والشركات واحلكومة اىل البنك , يتبني أن البنوك لديها الكثري من الديون

املوجبة عليها

يعد بنك االدخار املشرتك

ملكا

للمودعني لديه , و

إدارة البنك

يف يد جملس األمناء